智能控制器行業(yè)的市場空間及其競爭格局
最近有些朋友問我看好什么板塊,智能控制器是我目前比較看好的行業(yè)之一。下面遙爾泰小編簡單介紹下智能控制器這個行業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈、市場空間、驅(qū)動因素和競爭格局。
一、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈
智能控制器是一種電子部件,通常以微控制器(MCU)芯片或數(shù)字信號處理器(DSP)芯片為核心,根據(jù)不同功能要求輔以外圍模擬及數(shù)字電路,并置入相應(yīng)的計算機(jī)軟件程序。智能控制器行業(yè)的上游原材料主要是集成電路、分立器件、PCB板、電阻、電容器等電子元器件,原材料成本比較分散。智能控制器行業(yè)的下游應(yīng)用領(lǐng)域包括汽車電子、家用電器、電動工具、智能建筑與家居、健康與護(hù)理產(chǎn)品等行業(yè),下游品牌廠商在產(chǎn)業(yè)鏈中處于主導(dǎo)地位。
智能控制器企業(yè)的各種原材料成本比較分散,對單一供應(yīng)商的依賴程度通常也較低。以朗科智能為例,2016年公司直接材料成本占營業(yè)成本的85.47%,其中,IC芯片成本占比為13.33%,PCB板占比為8.05%,電阻電容器電感占比為9.71%。
二、行業(yè)市場空間
在智能控制器的下游應(yīng)用領(lǐng)域中,我們重點分析下家電行業(yè)。
根據(jù)Frost&Sullivan的統(tǒng)計,2008年全球智能控制器行業(yè)的市場規(guī)模約為6700億美元。其中,小型生活電器電子智能控制產(chǎn)品的占比為13.6%,大型生活電器電子智能控制產(chǎn)品的占比為9.4%。兩者合計市場規(guī)模達(dá)到1541億美元,占比為23%。按照當(dāng)年美元兌人民幣匯率為6.9450進(jìn)行折算,則對應(yīng)的市場規(guī)模為10702億元。也就是說,全球家電智能控制器的市場規(guī)模屬于萬億級。
國內(nèi)家電智能控制器的市場規(guī)模屬于千億級。一方面,中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)的數(shù)據(jù)顯示,2014年,國內(nèi)的智能控制器市場規(guī)模達(dá)到9500億元,2015年超過1萬億元。假設(shè)2014年家電領(lǐng)域的占比仍然是13.7%(與2008年相同),則家電智能控制器的銷售額為1301.5億元。另一方面,2014年,國內(nèi)家電制造企業(yè)的合計主營業(yè)務(wù)收入為14139.13萬元(數(shù)據(jù)來源:國家統(tǒng)計局),家電智能控制器占家電整機(jī)產(chǎn)品的成本為5%-10%(數(shù)據(jù)來源:和而泰投資者關(guān)系活動記錄表),則家電智能控制器的銷售額為706.97-1413.93億元。綜合來看,預(yù)計國內(nèi)家電智能控制器的市場規(guī)模屬于千億級。
三、行業(yè)驅(qū)動因素
國內(nèi)智能控制器行業(yè)發(fā)展的主要驅(qū)動因素包括,全球產(chǎn)業(yè)鏈由國外轉(zhuǎn)移至國內(nèi),國內(nèi)家電整機(jī)廠商外放份額,以及家用產(chǎn)品智能化和相互連接的發(fā)展趨勢。綜合來看,行業(yè)仍然處于快速成長期,而且未來實現(xiàn)增長的確定性較高。
一是智能控制器產(chǎn)業(yè)鏈由國外轉(zhuǎn)移至國內(nèi)的趨勢明顯,主要原因是,國內(nèi)外品牌的技術(shù)差距逐漸縮小,國外的工程師紅利和配套產(chǎn)業(yè)集群不如國內(nèi)。截止2018年3月16日,國內(nèi)智能控制器行業(yè)共有13家企業(yè)已經(jīng)登錄資本市場,其中有9家企業(yè)位于珠三角,4家企業(yè)位于長三角,珠三角和長三角正是國內(nèi)電子元器件企業(yè)的主要分布區(qū)域。以深圳為例,在深圳方圓200里內(nèi)就能夠把所有元器件找齊,但國外不具備這種條件。
四、行業(yè)競爭格局
全球家電智能控制器企業(yè)可以分為三類:歐美發(fā)達(dá)國家的專業(yè)智能控制器企業(yè),全球化的代工企業(yè),以及中國本土的專業(yè)智能控制器企業(yè)。